Fullafk.com – Bir aile eğlence şirketi olan Walt Disney, büyük ölçüde Disney Plus’ın yaklaşık 95 milyon aboneye ulaştığı ve hisselerinin Perşembe günü tüm zamanların en yüksek seviyelerine ulaşmasına yardımcı olan hızla büyüyen bir akış işinden kaynaklanan ilk mali çeyrekte beklenenden daha iyi kazançlar bildirdi. .

Bir aile eğlence şirketi olan Walt Disney , büyük ölçüde Disney Plus’ın yaklaşık 95 milyon aboneye ulaştığı ve hisselerinin Perşembe günü tüm zamanların en yüksek seviyelerine ulaşmasına yardımcı olan hızla büyüyen bir akış işinden kaynaklanan ilk mali çeyrekte beklenenden daha iyi kazançlar bildirdi. .

Dünyanın önde gelen eğlence ve bilgi üreticileri ve sağlayıcıları, çeyrek için seyreltilmiş EPS’nin önceki çeyrekte 1.53 $ ‘dan% 79 düşüşle 0.32 $’ a düştüğünü söyledi. Ancak bu, Wall Street’in hisse başına -0.34 sentlik kayıp tahminlerinden çok daha iyiydi.

Her ne kadar Disney ‘in geliri bir önceki yıla $ 20880000000 dan $ 16250000000 yapmaktan kaçınırken, o $ 15930000000 piyasa beklentilerinin daha yüksek oldu.

2 Ocak 2021’de sona eren çeyrekteki sonuçlar, yeni koronavirüsten olumsuz etkilendi . Şirket, en önemli etkinin, 2020 mali yılının ikinci çeyreğinin sonlarından bu yana, parklarımız ve tatil köylerimizin kapatıldığı veya önemli ölçüde azaltılmış kapasiteyle çalıştığı ve yolcu gemilerimizin seferlerinin askıya alındığı Disney Parkları, Deneyimleri ve Ürünleri segmentinde yaşandığını söyledi. .

“Lansmanından bir yıldan biraz daha uzun bir süre sonra, hizmet, şirketin 60-90 milyon abonelik 2024 mali hedefinin en üst sınırını aştı. Gelir bir yıl öncesine göre sırasıyla% 73 ve% 98 azalırken, salgın bir kez daha parkları ve tiyatro işlerini sarstı. Geniş hendekimizi koruyoruz ve 140 $ ‘lık gerçeğe uygun değer tahminimizi mütevazı bir şekilde artırmayı planlıyoruz, ”diyor Morningstar’ın kıdemli özsermaye analisti Neil Macker.

“Bu engellerin segment için 2021 takviminin en azından ilk yarısında devam etmesini beklerken, tüketicilerden gelen nispi talep ve rezervasyonlarda devam eden büyüme bizi cesaretlendiriyor. Maliyet azaltma planları büyük ölçüde Florida, Şangay, Hong Kong ve Paris gibi işledi. Hepsi, kapasite kısıtlamalarına rağmen açık olmanın değişken maliyetlerini karşılamaya yetecek kadar gelir elde etti. ”

2020’de% 25’in üzerinde artış gösteren Walt Disney hisseleri, Perşembe günü genişletilmiş ticarette% 1,2 artarak 193,2 dolara yükseldi.

Walt Disney Hisse Senedi Fiyat Tahmini

Son üç ayda Walt Disney için hisse senedi derecelendirmeleri sunan yirmi üç analist , 12 aylık ortalama fiyatı 210,00 $ ‘lık yüksek bir tahmin ve 160,00 $’ lık düşük bir tahminle 190,95 $ olarak tahmin etti.

Ortalama fiyat hedefi, 190,91 $ ‘lık son fiyattan% 0,02’lik bir artışı temsil ediyor. Tipranks’a göre bu 23 analistten 19’u “Satın Al”, dördü “Tut” ve hiçbiri “Sat” olarak derecelendirilmedi.

Morgan Stanley, bir boğa senaryosunda 145 dolar ve en kötü durum senaryosunda 130 dolar ile 200 dolarlık bir temel hedef fiyat verdi. Firmanın şu anda aile eğlence şirketi hissesi üzerinde “Fazla Kilolu” derecesi var.

Birkaç başka analist de son zamanlarda hisse senedi hakkında yorum yaptı. JP Morgan hedef fiyatı 210 dolardan 220 dolara yükseltti. Evercore ISI, hedef fiyatı 200 dolardan 210 dolara yükseltti. Cowen ve Company, fiyat hedefini 115 dolardan 147 dolara yükseltti. Smith Barney Citigroup, fiyat hedefini 150 dolardan 175 dolara yükseltti.

Analist Yorumları

“ Disney’in Parklar bölümü beklenenden daha hızlı toparlandı. İyileşmeye giden yol uzun ve belirsiz olsa da, en kötüsü bunun arkasında ve altında yatan talep / işletme kaldıracı cesaret verici görünüyor. Disney Disney Artı olasılıkla herhangi bir gün 100mm subs geçirmek üzere kullanılacak ‘ın DTC iş de, beklentileri yendi”Benjamin Swinburne Morgan Stanley hisse senedi analisti söyledi.

“ Disney , önündeki önemli doğrudan tüketiciye akış fırsatından yararlanmasını sağlayan içerik varlıkları oluşturuyor. Disney’in temel fikri, uzun vadeli içerikten para kazanma fırsatlarını destekleyerek sınıfının en iyisi olmaya devam ediyor. Parks’ın kapatılmasından kaynaklanan bu FCF baskısı döneminde, ESPN’nin FCF üretimi, kaldıraç oranını düşürmenin anahtarıdır. Tarihsel döngüler, 23 MY’de ABD Parkları gelirlerinin önceki en yüksek seviyesinin üzerine çıkma potansiyeli olduğunu gösteriyor. ”

Üst ve Alt Riskler

Üstün Riskler: Hızlandırılmış OTT’nin benimsenmesi, daha yüksek DTC gelirleri ve daha hızlı karlılık sağlar. Dağıtım yenilemeleri, uygun fiyatlandırma hızlanmasına yol açar. Film başarısı, güçlü bir franchise para kazanmasını sağlar – Morgan Stanley tarafından vurgulanmaktadır.

Dezavantajlı Riskler: Makro ekonomik zayıflık. DIS’in ücretli TV gelirlerine maruz kalması göz önüne alındığında, ödemeli TV kablosunun kesilmesindeki hızlanma bir risk olmaya devam ediyor. Franchise yorgunluğu gişeyi baskı altına alabilir ve Tüketici Ürünlerinden para kazanmayı düşürebilir.